На бюджетной игле: 9 из 10 ипотечных кредитов выдаются по льготным ставкам

Обзор ипотечного рынка Аналитического центра АФК показывают, что 9 из 10 ипотечных кредитов выдаются по льготным ставкам. В 2022 году рынок ипотечного кредитования продолжал расти: в первом полугодии выдача ипотечных кредитов составила 900 млрд тенге. Это на 19,5% больше, чем за аналогичный период 2021 года, при этом выдано на 147 млрд тенге больше, сообщает Bizmedia.kz.

Что плохого в том, что 9 из 10 ипотечных кредитов выдаются по льготным ставкам

Динамика обусловлена ускорением выдачи займов Отбасы Банком — +165 млрд тенге. И это несмотря на сворачивание программы «Баспана Хит». Львиная доля выплат Отбасы банка приходится на кредиты, не требующие накоплений в течение трех лет — 94%. Бюджетное кредитование предварительных и промежуточных жилищных кредитов в 2023 году составит 20 млрд. тенге.

То есть, по сути, Отбасы банк получил дешевое финансирование, которое, в свою очередь, загоняет государство в долги. Кажется, что это не мера экономии, а просто способ правительства перераспределить деньги в пользу банка за счет других учреждений — Байтерека, Нацфонда и бюджета, к которому не имеют доступа коммерческие банки.

Эксперты говорят, что государство несет убытки от выплаты премий по депозитам в Отбасы банке. Премии растут с каждым годом, и в прошлом году они обошлись государству в 62 млрд тенге. В 2023 году они могут превысить 100 млрд тенге. Премии выплачиваются напрямую из Национального фонда, хотя банк имеет прибыль для их покрытия.

Крупные изъятия из ЕНПФ снизили доступность жилья для граждан

Качество портфеля остается высоким, но это связано как с ростом портфеля, так и с высокими требованиями к заемщикам в части первоначального взноса. Беспокойство вызывает то, что оно снижается по ряду льготных программ.

Крупные изъятия из ЕНПФ на улучшение жилищных условий привели к тому, что рынок значительно оторвался от фундаментальных показателей (доходов граждан). Это было связано с сильным ростом цен, что в свою очередь снизило доступность жилья для граждан.

Ипотеки сильно зависимы от государственного финансирования

Рынок ипотеки стал абсолютно зависим от государственного финансирования, поскольку дополнительные стимулирующие программы, запущенные в 2018 году, практически вытеснили коммерческую ипотеку с рынка жилья.

Рынок первичного жилья может значительно проседать без его выделения. Это связано, прежде всего, со сворачиванием льготной программы «7-20-25». Это вызовет снижение спроса на строящееся в стране жилье на 500 млрд тенге , по оценкам НУХ «Байтерек».

Рост стоимости премий по депозитам в Отбасы банке может превысить 100 млрд тенге в следующем году, что ставит под вопрос его устойчивость в среднесрочном периоде.

Льготные программы должны помогать, а не наоборот

Льготные программы должны быть доступны только гражданам с низкими доходами и социально уязвимым слоям населения, поскольку это позволит им улучшить свои жилищные условия. Для всех остальных категорий граждан более прагматичным может быть акцент на повышение реальных доходов, сдерживание обесценивания заработной платы и постепенное возвращение коммерческой ипотеки.

Также целесообразно обсудить вопрос о включении рынка арендного жилья в налоговую базу, а также ввести справедливое налогообложение продажи жилья после владения им в течение года. Такие шаги помогут избежать дальнейшего накопления дисбаланса на рынке жилья, не способствуя росту цен на жилье.

Заключение

Жилищная политика тотального стимулирования и льгот привела к тому, что квартиры стали недоступны для тех, кто в них нуждается. Однако строительные компании, возводящие миллионы квадратных метров жилья и сам Отбасы банк, находятся в выигрыше. И наслаждаются жизнью.

Читайте также:

ЕДБ-тің экономикаға салған қаржысы триллиондармен есептеледі: ІЖӨ неге өспейді?
2 июня 2025 в 21:37
Кошка обнюхивает вас? Это значит больше, чем вы думали
30 мая 2025 в 12:12
Президент Казахстана подписал Закон о поощрении и защите инвестиций
2 июня 2025 в 21:27
Ученые нашли «пусковую кнопку» старения — можно ли ее отключить?
31 мая 2025 в 17:44
Вячеслав Ким покупает Jusan Bank
2 июня 2025 в 21:02
Что происходит с долларом? Официальный курс на начало июня
30 мая 2025 в 15:38
В Алматы на ночь перекроют участок улицы Наурызбай батыра для ремонта теплосетей
2 июня 2025 в 20:13
На Каспии снова обнаружили десятки мёртвых тюленей
25 мая 2025 в 12:55
АРРФР: За январь-апрель 2025 года чистая прибыль банков составила 905 млрд тенге
2 июня 2025 в 19:48
Обещали по $1200 в месяц — казахстанцы вложились в самокаты и остались ни с чем
30 мая 2025 в 10:57
Прокуратура Алматы: О предупреждении участия граждан в финансовых пирамидах
2 июня 2025 в 19:06
Когда запустят LRT в Астане, рассказал Скляр
30 мая 2025 в 13:54
Qazstat: численность населения Казахстана составляет 20 353 265 человек
2 июня 2025 в 18:38
Жир на животе может делать это с организмом — новое открытие
28 мая 2025 в 12:02
18,3 млрд тенге Bank RBK вернёт досрочно государству
2 июня 2025 в 18:07
Покупки за рубежом подорожают: казахстанцам введут 5% пошлину
2 июня 2025 в 10:01
Air Astana запустила прямые рейсы в Баку и Франкфурт
2 июня 2025 в 17:39
Трехмиллионный депозит открыт в Отбасы банке
29 мая 2025 в 13:08
Цены растут: инфляция в мае в Казахстане составила 11,3%
2 июня 2025 в 17:22
Вклады населения сократились: кто из банков удержал рост?
30 мая 2025 в 10:01
Прокуратура Караганды защитила права 40 детей-сирот в получении жилья
2 июня 2025 в 17:15
Университет Woosong в Туркестане начинает приём на осенний семестр
28 мая 2025 в 17:48
Тенге укрепился к доллару впервые за три месяца
2 июня 2025 в 17:03
Топлива хватит всем? В Казахстане резко выросли запасы ГСМ
29 мая 2025 в 16:57