Американские фондовые фьючерсы показывают смешанную динамику, поскольку инвесторы ожидают важного решения Федеральной резервной системы (ФРС) относительно процентной ставки и возможных комментариев центрального банка о будущих расходах по займам, сообщает Bizmedia.kz.
Microsoft и владелец Google компания Alphabet предупреждают, что расходы на развитие их возможностей искусственного интеллекта будут выше в этом году, что снижает квартальную прибыль этих технологических гигантов. В другом событии, судья штата Делавэр отменил огромный пакет выплат Илона Маска Tesla на сумму почти 56 миллиардов долларов.
1. Решение ФРС
Ожидается, что после двухдневного заседания ФРС, которое состоится в среду, процентные ставки останутся неизменными. В связи с этим, особое внимание будет уделено комментариям официальных лиц относительно будущей динамики процентных ставок.
На данный момент ставки заимствования находятся в диапазоне от 5,25% до 5,50%, что является самым высоким показателем за более чем два десятилетия. ФРС реализует агрессивную политику повышения ставок для сдерживания роста инфляции в США.
Последние данные свидетельствуют о том, что этот цикл повышения ставок, вероятно, достигает желаемого эффекта. Хотя инфляция продолжает превышать установленную ФРС целевую отметку в 2%, она проявляет признаки ослабления и возвращения к этому уровню. Экономическая активность также остается устойчивой, что подтверждают предварительные данные по валовому внутреннему продукту США за четвертый квартал, опубликованные на прошлой неделе.
Эти данные подкрепляют надежды на то, что ФРС сможет сдержать инфляцию, предотвратив более серьезные экономические последствия. Этот сценарий, известный как «мягкая посадка», предполагает смягчение перехода к новым условиям.
В декабре политики дали понять, что в 2024 году может произойти до шести снижений ставки. К концу прошлого года появились предположения о возможном снижении ставки на 25 базисных пунктов уже в марте. Однако несколько чиновников ФРС, опасаясь возобновления повышательного давления на инфляцию, развеяли эти ожидания. Сегодняшние комментарии представителей ФРС, включая председателя Джерома Пауэлла, могут оказать влияние на то, как рынки будут оценивать динамику ставок в ближайшие месяцы.
2. Фьючерсы смешанные
Американские фондовые фьючерсы торговались в обе стороны от нулевой линии, поскольку инвесторы ожидали решения ФРС и анализировали свежие данные о доходах крупных компаний.
К 05:26 по восточному времени (10:26 GMT) фьючерс на индекс Dow прибавил 34 пункта, или 0,1%, в то время как фьючерс на индекс S&P 500 снизился на 27 пунктов, или 0,5%, а фьючерс на индекс Nasdaq 100 потерял 224 пункта, или 1,3%.
В среду ФРС может окончательно отказаться от идеи скорого снижения ставки, отметил Майкл Хьюсон, главный рыночный аналитик CMC Markets (LON:CMCX), в своей записке. «Будет удивительно, если ФРС объявит о снижении ставок в марте, хотя они могут предоставить такую возможность во втором квартале», — добавил Хьюсон.
На других рынках акции Microsoft и Alphabet снизились на предварительных торгах из-за беспокойства на Уолл-стрит по поводу больших расходов, связанных с разработкой продуктов на основе искусственного интеллекта (подробности ниже). Сегодня ожидается публикация новых данных о доходах, включая отчеты от производителя самолетов Boeing (NYSE:BA) и производителя лекарств Novo Nordisk (NYSE:NVO).
На предыдущей сессии эталонный индекс S&P 500 закрылся с понижением на 0,1%, но все еще оставался чуть ниже исторического максимума, достигнутого в понедельник, в то время как падение таких крупных технологических компаний, как Apple (NASDAQ:AAPL) и Amazon (NASDAQ:AMZN), привело к снижению технологически тяжелого индекса Nasdaq Composite на 0,8%. Промышленный индекс Dow Jones Industrial Average, состоящий из 30 акций, вырос на 0,4%.
3. Microsoft, Alphabet обсуждают расходы на искусственный интеллект
Microsoft и Alphabet, владеющая Google, заявили, что в этом году ожидают увеличения капитальных расходов, с целью укрепить свои позиции в усиливающейся гонке за использование растущего спроса на генеративный искусственный интеллект.
Microsoft из Редмонда (штат Вашингтон) сообщила аналитикам, что необходимость масштабирования инфраструктуры искусственного интеллекта приведет к «существенному росту» расходов в таких областях, как центры обработки данных и серверы. Финансовый директор Эми Худ добавила, что Microsoft переходит на «позиции, ориентированные на ИИ», после того, как обогнала Apple в качестве крупнейшей компании мира.
Алфавит также заявил, что в 2024 году расходы будут «заметно больше». Компания, владеющая YouTube, будет стараться развивать свои предложения в области ИИ в ключевых рекламных подразделениях и облачных сервисах. В частности, Alphabet планирует запустить усовершенствованную версию своего генеративного ИИ-чатбота Bard в конце этого года.
Финансовый директор Рут Порат подчеркнула, что группа видит «необычайный» потенциал применения ИИ для пользователей и отметила, что технология предлагает «долгосрочные возможности роста».
По итогам последних кварталов обе компании продемонстрировали более высокие, чем ожидалось, показатели прибыли и выручки. Однако сдержанная реакция Уолл-стрит свидетельствует о том, что все же существуют сомнения в способности поддерживать высокий уровень расходов, необходимый для создания генеративного ИИ.
В общем, тенденция этого сезона явно указывает на то, что рынок стремится узнать, кто обладает достаточной финансовой мощью, чтобы доминировать в инновационной борьбе, которая ожидается вспыхнет с улучшением денежных условий. Об этом говорит Томас Монтейро, старший аналитик Investing.com. В данном случае инвесторы не только интересуются фактическим доходом на акцию, но и улучшением маржи и свободных денежных потоков, чтобы понять, что у компании будет шанс в гонке вооружений в области искусственного интеллекта.
4. Судья отменил огромный пакет вознаграждений Маска в Tesla
Судья из американского штата Делавэр отменил огромный пакет выплат в размере 55,8 миллиарда долларов, предложенный компании Tesla, ссылаясь на его «непостижимую сумму», которая, по мнению судьи, была несправедливой по отношению к акционерам.
В решении, которое стало самым крупным предложением о вознаграждении в корпоративной Америке, отмечается, что руководители электромобильного гиганта были зависимы от «привлекательности суперзвезды» — Маска. Это решение связано с иском, поданным некоторыми акционерами Tesla, которые считали, что вознаграждение было чрезмерным.
Если решение будет подтверждено, Маск потеряет опционы на более чем 303 миллиона акций Tesla, что составляет около 10% от общего количества акций компании. Это значительно меньше заявленной ранее цели Маска — 25% акций.
Акции Tesla упали на предварительных торгах в среду.
5. Нефть падает после слабых данных по промышленному производству в Китае
Цены на нефть снизились вследствие разочаровывающих данных о производственной активности в Китае, крупнейшем импортере нефти в мире. К 05:27 по восточному времени фьючерсы на американскую нефть торговались на 1,2% ниже — по 76,89 доллара за баррель, а контракт на нефть марки Brent упал на 1,1% — до 81,59 доллара за баррель.
Официальные данные свидетельствуют, что производственная активность в Китае сократилась в январе в четвертый месяц подряд, что вызывает дополнительные сомнения относительно экономического восстановления этого ключевого рынка нефти.
Тем не менее, сырьевые бенчмарки все еще сохраняют свой первый месячный прирост с сентября, поскольку расширяющиеся конфликты на Ближнем Востоке усиливают опасения относительно предложения на этом нефтяном богатом регионе.
Тем временем, данные от Американского института нефти по запасам нефти в США показывают, что за неделю, завершившуюся 26 января, запасы сырой нефти сократились на 2,5 миллиона баррелей.
