Обзор фондовых рынков на 1 квартал 2023 года

Исполнительный директор

В пятницу азиатские акции стремятся ко второй квартальной прибыли, в это же время облигации переживают лучший месяц с 2008 года, но фондовый рынок был готов к бурной сессии после того, как неожиданный рост индекса потребительских цен в Германии повысил ставки на данные по инфляции в США, передает Bizmedia.kz.

Фото: открытые источники

Также в пятницу в заголовки попал Дональд Трамп, которому было предъявлено обвинение после расследования дела за «сокрытие» о выплате денег порнозвезде Сторми Дэниелс. Случилось это, когда он баллотировался на пост президент США. Против него выдвинуты уголовные обвинения, несмотря на то, что он снова претендует на пост в Белом доме.

Акции Азиатско-Тихоокеанского региона

MSCI — самый широкий индекс акций Азиатско-Тихоокеанского региона за пределами Японии (.MIAPJ0000PUS) подскочил на 1% в пятницу, достигнув первого за четыре года мартовского роста на 2,9%, поскольку опасения по поводу глобального банковского кризиса спали.

За квартал акции выросли на 4%, после роста на 12% за три месяца, закончившихся в декабре.

Японский индекс Nikkei (.N225) также набрал 1%, т.к. данные по инфляции по столице Токио подчеркнули усиление ценового давления.

Голубые фишки Китая (.CSI300) выросли на 0,3%, а гонконгский индекс Hang Seng (.HSI) подскочил на 1,5%, после того как данные PMI Китая показали, что восстановление в секторе услуг набирает темпы, а производственная активность росла быстрее, чем ожидалось.

Инвесторы с радостью восприняли план масштабной реконструкции от Alibaba Group (9988.HK), восприняв это как сигнал о том, что регуляторное давление Пекина на технологические корпорации заканчивается. Акции Alibaba подскочили на 4,4% в пятницу, доведя свой месячный прирост до 17%.

Акции Уолл-стрит

Ночью на Уолл-стрит наблюдался рост акций, связанных с технологиями, хотя акции региональных банков упали после того, как министр финансов Джанет Йеллен заявила, что банковское регулирование и правила надзора должны быть пересмотрены.

Доу Джонс (.DJI) вырос на 0,4%, индекс S&P 500 (.SPX) вырос на 0,6%, а Nasdaq Composite (.IXIC) прибавил 0,7%.

Рынки возвращают свое внимание к инфляции и перспективам повышения процентных ставок, надеясь, что недавние банковские потрясения в значительной степени сдержаны.

Более медленное, чем ожидалось, снижение инфляция в Германии повысила ставки для американской инфляции расходов на личное потребление (PCE), отслеживаемой Федеральной резервной системой для монетарной политики.

Экономисты ожидают, что индекс PCE снизится до 0,4% в феврале по сравнению с январем, когда он вырос на 0,6%.

Тем не менее, сохраняются ожидания, что банки ужесточат кредитование после проблем в трех региональных банках США и поглощения Credit Suisse, поэтому центральным банкам не придется повышать ставки.

Фьючерсы на федеральные фонды

Фьючерсы на федеральные фонды все еще расходятся во мнениях относительно того, будет ли Федеральная резервная система повышать или не повышать ставки на следующем заседании в мае, в то время как цены на снижение ставок к ноябрю. По сравнению с тем, что месяц назад, до начала волатильности в банковской сфере, прогнозы на повышение ставки на 25 базисных пунктов была подавляющей.

Американские казначейские облигации

Американские казначейские облигации показали выдающийся месяц: доходность двухлетних облигаций снизилась на целых 68 базисных пунктов до 4,1113%, что является самым большим месячным снижением с начала 2008 года. Доходность десятилетних облигаций в этом месяце снизилась на 36 базисных пунктов до 3,5563%.

Доллар США

В марте доллар США упал на 2,6% по отношению к своим аналогам, при этом евро вырос на 3% до $1,0903, а иена выросла на 2,2% до 133,3 за доллар на фоне притока «безопасных» средств в японскую валюту.

Нефть

Цены на нефть в пятницу немного выросли, но все равно снизились более чем на 3% за месяц. Фьючерсы на американскую сырую нефть выросли до $74,42 за баррель, а фьючерсы на нефть марки Brent выросли на 0,2% до $79,42 за баррель.

Золото

Цены на золото немного снизились, но за месяц выросла на 8,3%. Спотовое золото торговалось по цене $1,978.49 за унцию, самой высокой с апреля прошлого года.

Источник